Makrosu bol hafta

Geçen hafta, finansal piyasalarda açık bir şekilde hafta ortası kırılması yaşadık. Pazartesi ve Salı günü, yatırımcılar enflasyon, enerji fiyatları, tedarik zincirinin bozulması, merkez bankası destek programlarının sona ermesi, ABD borç tavanı ve Çin’deki kırılgan büyümeden kaynaklanan bir belirsizlik yığını altında kaldı. Çarşamba günü, iki olay havayı biraz hafifletmeye yardımcı oldu. 1- Putin, Rusya’nın Avrupa’ya olan arzını güçlendirecek bir konumda olduğunu ilan ederek gaz fiyatlarındaki artışın azaltılmasına yardımcı oldu. 2- Cumhuriyetçi senatör Mitch McConnell, federal borç limitini yeniden müzakere etme konusunu 3 Aralık’a kadar uzatıldığını ve limiti de 480 milyar usd’ye yükseltildi. ABD ekonomisi, işçi bulamama nedeniyle Eylül ayında dokuz ay içinde en az istihdamı yarattı. Tarım dışı istihdam 500k beklenirken 194k da kaldı. ABD eylül işsizlik oranı ise %5,2′ beklenmesine karşın %4,8’e geriledi. Dolar ise Euro karşısında 2020 yazından buyana en yüksek seviyede 1,1555’den işlem gördü. Tahvil faizleri yeniden %1,59’a ulaştı. ABD stoklarındaki yeni artış, üretim kontrol politikasını değiştirmeyen OPEC+ sayesinde bu yıl en yüksek seviyesine ulaşan petrol fiyatlarının yukarı yönlü yürüyüşünü durdurmadı. Önümüzdeki kış için ciddi bir gaz sıkıntısı yaşayan Avrupa enerji krizi de petrol fiyatlarındaki bu yükselişe katkıda bulunuyor. Brent ham petrolü varil başına 82 ABD dolardan WTI ise 79 ABD dolarından işlem görüyor. Endüstriyel metaller genel olarak olumlu bir hafta geçirdi ve Çin imalat sektöründeki yavaşlama işaretlerine rağmen toparlanıyor. Bakır (9177 ABD Doları), alüminyum (2916 ABD Doları) ve nikel (18240 ABD Doları) kazançlarının kanıtladığı gibi, arz kesintileri ikincisini arka plana itti. Yurtiçinde ise; Enflasyon Eylül ayında aylık %1,25 seviyesinden gerçekleşince yıllık manşet enflasyonda %19,58 ile Mart 2019’dan buyana en yüksek değerime ulaşırken, Yİ-ÜFE ise aylık %1,55’lik artışla yıllık %43,96 seviyesine geldi. 1 Ekim haftası BDDK verilerine göre; TL krediler haftalık bazda %0,8 artarken, döviz cinsi krediler %0,9 daralınca , Yılbaşından bu yana, TL kredilerdeki artış %9,7 olurken, döviz cinsi krediler ise %1,4 daralmış oldu. TL mevduatlar ise haftalık bazda %0,2, döviz mevduatlar ise %1 daralırken, Döviz mevduatların toplam mevduatlara oranı değişmedi ve %55’de kaldı. Yabancılarda yine aynı haftada hisse senetlerinden 93 milyon dolar ve DİBS portföylerinden ise nette 201 milyon dolar çıkış yaparak toplamda 294 milyon dolarlık satış gerçekleştirmişlerdir. Yılbaşından bu yana baktığımızda ise ; Hisse senetlerinde 1,333 mn usd çıkış, DIBS tarafından ise 1,581 mn usd alış gerçekleştirmişlerdir. ABD borsaları yavaşça yükselirken, Avrupa ve Asya’da dünya endeksleri için yoğun bir haftaya giriyoruz. Bu hafta ABD de bilanço sezonu bankalarla başlıyor. Çarşamba günü ABD tüketici fiyat endeksi (TÜFE) rakamlarını alırken ertesi gün üretici fiyatları (ÜFE) ve Cuma günü de perakende satışlar verisini alıp, Fed’in bu yıl destek planını kaldırmaya başlama arzusunu neyin raydan çıkarabileceğini görmeye çalışacağız ama fazla umut bağlamak lazım . Yurtiçindeyse Ağustos ayında cari işlemler dengesini göreceğiz piyasa beklentisi 235 mn dolar bizim beklentimiz ise 300 mn dolar, Salı günüyse ; Ağustos ayı dış ticaret ve PMI verilerini takip edeceğiz. Perakende Satış Hacmi, Tarım ÜFE, Yıl Sonu TÜFE Beklentisi ve Merkezi Yönetim Bütçe Dengesi diğer önemli veriler.

MANŞETTE ÖNE ÇIKANLAR

Asya hisse senetleri Pazartesi günkü işlemlerde Hong Kong’da yüzde 2’den fazla kazanım kaydeden Hang Seng endeksi öncülüğünde çoğunlukla alış ağırlıklı bir seyir izledi. Çin ana karasında Şanghay Bileşik ve Shenzen endeksleri daha sınırlı yükseldi.Japonya’da Nikkei 225 ve Topix Endeksleri yüzde 1.5 civarında arttı. Avustralya Borsası sınırlı geriledi. Güney Kore borsası ise tatil nedeniyle kapalı

Uluslararası Kalkınma ve İşbirliği Teşkilatı OECD, uzun müzakerelerin ardından, çok uluslu şirketlerin vergilendirilmesine ilişkin nihai anlaşmayı sonuçlandırdı.

ABD Hazine Bakanı Janet Yellen, 136 ülkenin uzlaştığı küresel vergi anlaşmasının ABD Kongresi’nden geçeceğine inandığını söyledi. Yellen, Kongre’nin 3 Aralık’ta borç tavanını yükselteceğini düşündüğünü de belirtti.

San Francisco Fed Başkanı Mary Daly, ABD istihdam piyasasının COVID-19’un etkilerini hissetmeye devam ettiğini, ancak toparlanmanın durmaya yakın olduğunu söylemek için çok erken olduğunu söyledi.

İngiltere Merkez Bankası (BoE) Başkanı Andrew Bailey, enflasyonun yüzde 2,0 hedefinin üzerinde seyretmesinin çok endişe verici olduğunu, BoE’nin yüksek enflasyonun kalıcı hale gelmesini engellemek için çalışması gerektiğini söyledi.

İngiltere Merkez Bankası Para Politikası Komitesi üyesi Michael Saunders,İngiltere ekonomisi üzerindeki enflasyon baskısının artmaya devam etmesi halinde hane halklarının “ciddi şekilde erken” bir faiz artırımına hazır olmaları gerektiğini söyledi.

Japonya’da Başbakan Fumio Kishida, ülkenin sermaye kazançları ve temettü vergilerinde herhangi bir değişiklik yapmayacağını, refahın daha iyi dağıtılması için başka adımlar atma niyetinde olduğunu vurguladı.

IMF İcra Kurulu, Başkan Kritalina Georgieva ve Georgieva’yı Dünya Bankası’nda görev yaptığı dönemde uzmanlara raporlarında Çin lehine değişiklikler yapmaya zorlamakla suçlanan hukuk şirketi ile pazar günü görüştü. Georgieva’nın kaderinin bugün IMF İcra Kurulunda belli olacağı belirtiliyor.

Demir ve demir dışı metaller sektörü, ocak-eylül döneminde 8,9 milyar dolarlık ihracat gerçekleştirdi.İstanbul Demir ve Demir Dışı Metaller İhracatçıları Birliğinden (İDDMİB) yapılan açıklamaya göre, sektör, eylülde 1,16 milyar dolarlık ihracat ile yüzde 53,2 artış sağlayarak en yüksek aylık ihracat rakamına ulaştı. –Bloomberg

Japonya Başbakanı Kishida göreve gelmesinin ardından Çin Devlet Başkanı Xi Jinping ile gerçekleştirdiği ilk telefon görüşmesinde, Çin’i yapıcı ve istikrarlı ikili ilişkiler kurmaya çağırdı.

Fransa Merkez Bankası Bankası Başkanı Villeroy, Euro Bölgesi’nde enflasyonun gelecek birkaç ay içinde zirve yapacağını öngördü. Başkan, enflasyonun 2022 yılı sonunda ise %2 hedefinin altında kalacağını belirtti.

AC Asia ex, Japan % 0,84 alıcılı

S&P 500 % -0,23 satıcılı

Euro Stoxx 50 % -0,10 satıcılı

Kaynak A1 Capital
Hibya Haber Ajansı